FINANZA: Oggi, i grandi capitali, dove li investiamo?

Uno scambio di battute tra Francis Scott Fitzgerald e Ernest Hemingway ci dice:
“I multimilionari sono diversi da te e me…”
“Si, hanno più soldi.”
… di conseguenza, aggiungerei, investono in maniera diversa.

Il Financial Times ha pubblicato, con la consulenza Knight Frank, un interessante studio in merito al tipo di investimenti di chi possiede patrimoni di oltre 30 milioni di dollari.
Chi è multi milionario, oggi, si preoccupa relativamente dell’andamento della borsa con i suoi alti e bassi. Preferisce occupare il proprio tempo nella ricerca di oggetti da collezione di particolare pregio. In Cina, secondo, il rapporto Hurun, il 64% dei milionari cinesi si indirizza verso l’antiquariato e in principal modo verso gli orologi. Ciascuno dei milionari ne possiede in media sette, per un valore di qualche centinaia di migliaia di dollari ciascuno. Questi oggetti considerati una volta solo uno status symbol, si sono rivelati oggi dei fantastici investimenti.
Prima della crisi finanziaria del 2008, i super-milionari si concentravano quasi esclusivamente su immobili di particolare pregio. Oggi, si guarda all’arte in genere ma anche agli orologi, vino, gioielli, francobolli, giocattoli, monete, auto d’epoca etc. In Cina sono particolarmente popolari i vini francesi di pregio.
Knight Frank ha messo a confronto una classifica degli investimenti nei vari settori del collezionismo comparandone il rendimento con il settore finanziario, ed ecco cosa ne è risultato:

l’S & P 500, (indice azionario di borsa Usa), ha chiuso l’anno al livello in cui si trovava il 21 marzo 2000.
Le auto d’epoca hanno superato qualsiasi altro investimento, ad eccezione dell’oro, con una crescita del 395%; l’oro, è salito del 434%. Le monete rare del 248%, i francobolli del 216%. L’arte che era al massimo nel 2012, ha solo triplicato nel corso degli ultimi dieci anni il proprio valore (fino 199%). I più pregiati vini d’annata sono aumentati del 166%, gli orologi solo del 76%.
Le automobili, le monete, i francobolli e le opere d’arte – hanno eguagliato o più, il risultato di investimenti immobiliari effettuati in cinque città nel mondo: Londra, Parigi, New York, Hong Kong e San Paolo.
Hong Kong e Singapore hanno beneficiato della nuova ricchezza. Hong Kong vanta ora le proprietà più costose del pianeta con i prezzi al metro quadrato fino a $ 51.800. Londra – considerato un rifugio sicuro per l’elite globale – non è da meno, con le proprietà di pregio fino a 44.100 dollari per metro quadrato. Crisi finanziaria o meno, Londra è cresciuta di valore del 10% rispetto all’anno passato e ha raddoppiato (+103%) in dieci anni.
Il collezionismo è “qualcosa che vale molto di più di quanto non appaia a causa della sua rarità e della domanda”. Ma cosa ha determinato la corsa verso questo tipo di investimento?
In primo luogo chi dispone di cospicui patrimoni vede, con una certa noia i soliti sistemi di investimento, ma si sente spinto verso la ricerca di oggetti, opere d’arte nelle forme sempre più ricercate e costose.
Molti acquistano e pagano prezzi superiori a quelli di mercato, per Picasso, Modigliani, Rothko e opere d’arte di Bacon, tralasciando altri tipi di arte, a parer loro, meno interessanti.
Molto dei nuovi ricchi sono, poi, dei plutocrati globali, oggi dei self-made.
La ricchezza finanziaria non ti dà mai la “legittimità completa”. Raramente si fanno miliardi di dollari con dei buoni voti al college. In molti paesi è più facile farli con la corruzione di un funzionario locale che ti favorisce nei permessi per costruire o tanti altri sistemi più o meno onesti. Investire i guadagni in una grande opera d’arte è un modo per “lavare” i soldi e riqualificarsi nel mondo. La valutazione finanziaria e l’acquisto di un’opera d’arte è solo il mezzo.
Il buon collezionista deve procedere con attenzione, verificare la qualità degli investimenti in opere d’arte e gli oggetti in genere. Deve anche tener ben presente che i valori dipendono molto dai capricci della moda e non generano flussi di cassa.
Quindi, se si sceglie di investire in una “Ferrari” classica sperando di fare cinque volte il valore in qualche anno, è possibile, basta essere certi di trovare un posto a sedere prima che la musica finisca.